Quando Michael e Susan Dell prometeram na semana passada US$ 6,25 bilhões para impulsionar contas de investimento para 25 milhões de crianças americanas, isso colocou um dos mais novos e mais divulgados veículos de poupança para crianças em primeiro plano: Conta Trump.
As contas criadas através do “One Big Beautiful Bill” do presidente Donald Trump, sancionado em julho, prometem uma vantagem inicial de mil dólares do Tesouro dos EUA para cada criança americana nascida entre 2025 e 2028. Com a doação da Dell acrescentando outros 250 dólares para crianças elegíveis com menos de 10 anos, parece dinheiro grátis para as famílias.
Mas os consultores financeiros dizem que os pais não devem abandonar tão rapidamente as estratégias de poupança testadas e comprovadas. As contas Trump podem preencher um determinado nicho, mas podem não ser adequadas para os objetivos futuros de todas as famílias.
“Acho que é um objetivo muito específico com base no que você está tentando alcançar com suas economias”, diz Travis Vinhuis, planejador financeiro certificado da SGH Wealth Management em Detroit.
William Connor, sócio e consultor patrimonial da Sachs Wealth Advisors na cidade de Nova York, concorda – com uma ressalva.
“Ainda não está claro quais serão essas contas de Trump”, disse Connor. “Em termos gerais, gosto da ideia; acho que isso não economiza o suficiente.”
A verdadeira questão: onde seu dinheiro funciona mais?
As contas Trump servem como contas de poupança com impostos diferidos para crianças menores de 18 anos. Os pais podem contribuir com até US$ 5.000 anualmente – após impostos, o que significa sem deduções – e os investimentos têm impostos diferidos até que a criança complete 18 anos.
É aí que as coisas ficam interessantes. Aos 18 anos, a conta é convertida em um IRA tradicional. As crianças podem então usar o dinheiro para a educação, a primeira casa, a abertura de um negócio ou a reforma.
O entendimento de Connor é que as retiradas serão tributadas com base nas taxas de ganhos de capital – que deveriam ser zero para a maioria dos jovens adultos, ou talvez 15% se eles ganharam algum. “Independentemente disso, taxas mais baixas do que a renda normal”, disse ele.
As contas estão limitadas a investimentos em fundos de índice de baixo custo que acompanham o S&P 500 ou índices de ações semelhantes dos EUA.
A matemática parece atraente no papel. Uma família que contribui com um máximo de US$ 5.000 anualmente com uma taxa de crescimento de 6% pode atingir aproximadamente a conta $ 191.000 quando seu filho completar 18 anosDe acordo com o Centro Schwab de Pesquisa Financeira.
Se a conta permanecer inalterada sem contribuições adicionais, poderá aumentar para US$ 2,2 milhões em ativos até os 60 anos de idade do beneficiário.
Adicione um valor inicial de US$ 1.000 em dinheiro inicial do governo — ou US$ 250 para famílias elegíveis que recebam presentes da Dell — e o potencial de crescimento composto será substancial.
Connor vê valor além de apenas dólares.
“Quando há um recém-nascido e você tem toda a vida pela frente, é claro, para somar todos esses anos, faz uma grande diferença ter algum dinheiro economizado ao longo dos 18 anos de hoje”, disse ele.
Em 2024, o saldo médio de 529 contas aumentou um pouco mais $ 212 por mêsE apenas 35% das famílias utilizam poupanças universitárias dedicadas, de acordo com a Education Data Initiative.
Com a inflação elevada, o aumento dos custos da habitação e das creches, um mercado de trabalho fraco e dificuldades económicas, as famílias estão a contrair mais dívidas do que nunca. No terceiro trimestre de 2025, a dívida total das famílias nos EUA aumentou US$ 197 bilhões é um novo recorde de US$ 18,59 trilhõesDe acordo com o Fed de Nova York.
Juntos, estes factores podem tornar difícil para as famílias encontrarem dinheiro suficiente nos seus orçamentos mensais para guardarem para o futuro dos seus filhos. Além disso, as contas Trump apresentam restrições significativas que podem não atender às necessidades de todas as famílias.
“Enquanto a criança ainda tiver menos de 18 anos, não serão permitidos saques da conta Trump”, explicou Vinhuis. Este é um potencial obstáculo para os pais que podem precisar de flexibilidade antes que seus filhos atinjam a idade adulta.
As contas também carecem de alguns dos benefícios fiscais que os veículos concorrentes oferecem. As contribuições não são dedutíveis de impostos e os rendimentos de investimentos acumulam impostos diferidos – não isentos de impostos.
Quando as crianças eventualmente retiram o dinheiro, enfrentam potenciais consequências fiscais, incluindo uma multa de 10% pela retirada de impostos antes dos 59 anos e meio, a menos que uma determinada isenção se aplique, de acordo com a Casa Branca.
Melhor para: As famílias economizam especificamente para custos de educação desde a pré-escola até a pós-graduação.
Como eles funcionam: As contas de investimento patrocinadas pelo Estado, onde as contribuições podem ser dedutíveis nos impostos a nível estatal e os levantamentos para despesas de educação qualificadas, são isentas de impostos. Seu filho é beneficiário da conta, mas você mantém o controle sobre ela, independentemente da idade dele.
Limite de Contribuição Anual: Varia de acordo com o estado, mas normalmente é um limite vitalício de US$ 300.000 a US$ 500.000.
Principais benefícios:
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Aumento e retirada isentos de impostos para educação.
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Você pode alterar o beneficiário para outra criança se o beneficiário original decidir não frequentar uma faculdade ou escola profissionalizante.
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Dedução fiscal estadual (varia de acordo com o estado – Nova York oferece US$ 10.000 anualmente, por exemplo).
pegar: Imposto de retirada não educacional e multa de 10% sobre os rendimentos. Alguns estados não permitem retiradas isentas de impostos para despesas de ensino fundamental e médio.
Especialização: “Se esses fundos se destinarem exclusivamente a algum tipo de poupança para educação, acredito que o 529 ainda será a melhor opção para essas pessoas, simplesmente porque muitos deles ainda oferecerão algum nível de dedução fiscal estadual para contribuições”, disse Vinhuis.
Melhor para: Preparar os filhos para poupanças de aposentadoria de longo prazo enquanto eles ganham renda.
Como eles funcionam: As contribuições após impostos crescem completamente isentas de impostos. Ao contrário das contas Trump, os saques qualificados durante a aposentadoria também são isentos de impostos. Você (o pai) gerencia a conta até que seu filho atinja a maioridade (18 ou 21 anos, dependendo do seu estado).
Limite de Contribuição Anual: US$ 7.000 em 2025Mas o rendimento auferido pela criança não pode ser superior.
Principais benefícios:
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Crescimento isento de impostos para toda a vida.
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Pode retirar contribuições a qualquer momento sem penalidade.
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Até US$ 10.000 podem ser usados sem penalidades na primeira compra de uma casa.
pegar: Os filhos devem ter renda igual ou superior ao valor da contribuição.
“Se o seu objetivo é exclusivamente preparar seu filho para a aposentadoria, ainda acho que uma conta Roth com custódia provavelmente seria mais vantajosa do que uma conta Trump, simplesmente por causa do crescimento isento de impostos que pode ocorrer ao longo da vida dessa criança”, disse Vinhuis.
No entanto, ele observou que a exigência de renda auferida afastou muitas famílias. Em outras palavras, seu filho de 3 anos não pode contribuir a menos que seja modelo ou ator. Mesmo os menores precisam de uma renda W-2 válida.
Melhor para: Poupanças gerais sem objetivos específicos ou dinheiro para despesas não relacionadas à educação, como o primeiro carro ou a entrada da casa. As contas da Lei de Transferências Uniformes para Menores (UTMA) são mais flexíveis e podem transferir qualquer tipo de ativo, enquanto as contas da Lei de Presentes Uniformes para Menores (UGMA) são estritamente limitadas a ativos financeiros, como ações, títulos e dinheiro.
Como eles funcionam: Conta de corretagem de custódia onde as contribuições vão após os impostos. Não há restrições sobre como o dinheiro é usado depois que a criança atinge a maioridade (18 ou 21 anos dependendo do estado).
Limite de Contribuição Anual: Não há limite federal, embora se apliquem as regras de imposto sobre doações do IRS (atualmente US$ 19.000 por pessoa em 2025)
Principais benefícios:
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Flexibilidade total na forma como os fundos são usados.
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Não há requisitos de renda auferida.
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Você pode investir em praticamente qualquer coisa.
pegar: Quando os filhos atingem a maioridade, o dinheiro passa a ser legalmente deles, sem qualquer supervisão ou autorização dos pais.
“É algo que considero importante considerar”, disse Vinhuis. “Se vou poupar milhares de dólares por ano nesta conta, estaria confortável em deixar o meu filho possuir potencialmente uma conta de dezenas a centenas de milhares de dólares, que está quase à sua disposição?”
Essa questão de controle deixa alguns pais nervosos. Se você não confia em seu filho de 18 anos com uma sorte inesperada de seis dígitos, a UTMA pode não ser a solução certa.
Mas Connor usa essa técnica junto com o 529 para seu filho, especialmente para flexibilidade.
“A razão pela qual fiz isso foi pensar no ensino médio particular”, disse ele. Uma UTMA pode financiar coisas que um 529 não pode – como acampamentos de verão, programas de enriquecimento ou despesas com escolas profissionais.
“Se for algo como um acampamento de verão ou um programa de enriquecimento da NASA durante o verão, isso vai custar dinheiro. Você não pode usar um 529 para isso”, disse Connor. “Pode ser o tipo de coisa que será muito benéfica para o seu filho.”
Melhor para: Visar a menos de 12 meses de distância ou poupadores altamente avessos ao risco.
Como eles funcionam: Os veículos de poupança tradicionais oferecem retornos garantidos através de juros, atualmente em torno de 4% a 5% para contas de poupança de alto rendimento ou HYSAs.
Principais benefícios:
pegar: HYSA é um retardatário de longo prazo Média do mercado de ações 10%De acordo com Experian.
“Se estamos economizando para uma meta, e se essa meta estiver a menos de 12 meses de distância, é isso que geralmente recomendo aqui: vamos manter esses fundos líquidos e seguros para que você possa aproveitá-los quando precisar deles”, disse Vinhuis.
Então, onde é que as contas de Trump realmente fazem sentido?
De acordo com Veenhuis, eles ocupam um meio-termo entre UTMAs e Roth IRAs.
“Acho que poderia ser um substituto válido para algo como UTMA ou UGMA, onde não há uma meta específica para gastos com ensino superior”, disse ele. “Não é exclusivamente para a aposentadoria, mas talvez você esteja procurando uma conta de investimento simples para preparar seu filho para algo como comprar uma casa ou um carro em algum momento de sua vida adulta.”
A principal vantagem das contas Trump sobre os Roth IRAs de custódia: nenhum rendimento auferido é exigido, observou Vinhuis.
Connor Trump vê as contas apenas como mais uma ferramenta na caixa de ferramentas de planeamento financeiro – mas sublinha que o seu valor educativo na promoção da literacia financeira é tão importante como a poupança.
“É ótimo configurar isso para as crianças e ajudá-las a aprender e compreender o que isso significa, o que são juros compostos”, disse Connor. “É algo que a maioria das pessoas não entende muito bem e é obviamente um grande negócio nos mercados financeiros.”
Quanto mais exposição as crianças precisam para investir em ideias desde o início, Connor disse: “Quanto mais cedo você começar a entender essas coisas não garante o sucesso, mas certamente aumenta a probabilidade”.
