A Sycamore Partners está avaliando uma oferta de US$ 10 bilhões para se desfazer da rede britânica de saúde e beleza Boots, que está atraindo investimentos em estágio inicial da família canadense Weston e do grupo australiano de saúde Sigma Healthcare.
A Sigma admitiu ter participado do processo e disse Tempos Financeiros “Teve discussões preliminares envolvidas no processo de venda”.
O grupo listado em Sydney entrou no mercado do Reino Unido no mês passado através de uma joint venture com a GreenLight Healthcare, que opera 22 farmácias em Londres e arredores.
A Sycamore assumiu a propriedade da Boots quando adquiriu a Walgreens Boots Alliance por US$ 23,7 bilhões no ano passado, e mais tarde dividiu o grupo em cinco negócios operacionais separados.
A família Weston continua a fazer compras através da Wittington Investments, seu veículo de controle da rede canadense de supermercados Loblaw e da operadora de farmácias Shoppers Drug Mart.
A Shoppers Drug Mart foi adquirida em 2013 por US$ 12,4 bilhões (US$ 8,90 bilhões) e agora possui mais de 1.300 lojas em todo o Canadá.
O negócio bem-sucedido marca o primeiro grande retorno da família ao varejo no Reino Unido desde que vendeu a Selfridges por £ 4 bilhões (US$ 5,35 bilhões) em 2022.
Sabe-se que as negociações começaram no início deste ano, mas as fontes alertaram que o processo está numa fase inicial e não foi tomada nenhuma decisão firme.
A família Stefano Pessina, cujo patriarca planejou a combinação da Boots e da Walgreens em 2012, possui 44% de todos os cinco negócios deixados pela aliança.
A venda privada diminuirá as esperanças de que a Boots possa se juntar à Waterstones e à Superdrug para impulsionar o pipeline de IPOs de Londres, num momento em que a atividade do mercado público está sob pressão.
A Boots previu um crescimento de receita de 3,2%, para £ 7,5 bilhões, no ano até agosto de 2025, apoiado pela adição de novas marcas de beleza e pelo aumento da demanda por perda de peso.
O lucro antes de impostos aumentou 25% para 337 milhões de libras, em parte devido à reversão de encargos por imparidade.
A varejista contratou recentemente o ex-presidente-executivo da Currys, Alex Baldock, para liderar o negócio.
Fundado em 1849 como um químico solitário, Boots passou por incertezas de propriedade por vários anos.
A Walgreens explorou a venda do negócio em 2022, atraindo o interesse da Apollo e da TDR Capital, mas o processo foi abandonado depois que as propostas não atenderam às expectativas.
“Sycamore pesa US$ 10 bilhões em venda de botas enquanto as primeiras negociações ganham ritmo – Relatório” foi originalmente criado e publicado pela Retail Insight Network, uma marca de propriedade da GlobalData.
