Você deve vender ações PLTR agora?

As ações da Palantir Technologies (PLTR) têm apresentado tendência de alta constante, apoiadas por um forte crescimento, atingindo um máximo de US$ 207,52 em novembro de 2025. No entanto, houve uma correção quase 30% maior, mesmo com a Palantir continuando a crescer.

A correcção foi generalizada ao sector tecnológico, com preocupações de avaliação associadas a um impacto significativo nos capitais próprios sobre as margens. Ao mesmo tempo, as tensões geopolíticas transformaram-se em riscos adicionais.

Recentemente, o Corpo da Guarda Revolucionária Islâmica do Irão (IRGC) ameaçou atacar empresas tecnológicas americanas que operam no Médio Oriente. O IRCG considera Nvidia (NVDA), Apple (AAPL), Microsoft (MSFT), Alphabet (GOOG) (GOOGL) e Palantir Technologies entre 18 “alvos legítimos”.

Embora este seja um risco para as ações tecnológicas, o presidente dos EUA, Donald Trump, acredita que a campanha militar no Irão deverá terminar dentro de duas a três semanas. Portanto, deixando de lado o conflito, a tendência lateral de baixa nas ações PLTR parece ser uma boa oportunidade de compra.

Fundada em 2003 e sediada em Aventura, Flórida, a Palantir originalmente desenvolveu software para a comunidade de inteligência dos EUA para ajudar em investigações e operações de contraterrorismo. Posteriormente, a empresa diversificou-se e passou a trabalhar com empreendimentos comerciais.

A Palantir possui atualmente quatro plataformas de software principais: Gotham, Foundry, Apollo e Artificial Intelligence Platform (AIP). Por meio dessas plataformas, a empresa atendia 954 clientes em dezembro de 2025.

Além disso, para o ano fiscal de 25, a empresa reportou 54% de receita proveniente do segmento governamental e 46% de empresas comerciais. Durante o mesmo período, 74% da receita veio de consumidores nos Estados Unidos.

A Palantir está em uma trajetória de alto crescimento de 56% de crescimento de receita ano a ano (ano a ano) no ano fiscal de 2025, para US$ 4,5 bilhões. Além disso, o fluxo de caixa livre ajustado da empresa para o ano fiscal de 2025 aumentou para US$ 2,3 bilhões. Em meio a esse aumento, as ações da PLTR caíram quase 21% nos últimos seis meses.

Deve-se notar que o orçamento de defesa do Pentágono para 2026 é de 1,01 trilhão de dólares. Desse total, um valor recorde de 13,4 mil milhões de dólares será direcionado para a inteligência artificial e a autonomia. Espera-se que a Palantir esteja entre os principais beneficiários desta divisão.

Foi relatado recentemente que o Maven Smart System da Palantir será um programa oficial registrado. Isto provavelmente garantirá que o tamanho do contrato governamental da Maven continuará a crescer. No geral, as receitas do governo dos EUA serão fortes e apoiarão a dinâmica geral de crescimento.

As perspectivas para o segmento comercial também parecem otimistas. Em dezembro de 2025, o número de clientes comerciais nos EUA aumentou para 571, um aumento de 49% ano após ano. Isto apoiará o crescimento de ponta no EF26 e além.

No total, a Palantir encerrou o ano fiscal de 25 com um valor de negócio restante de US$ 11,2 bilhões em contratos. Isso aumentou 105% ano a ano. Além da clara visibilidade das receitas, o crescimento do valor das transações é um indicador da dinâmica dos negócios em todos os segmentos. Outro ponto a considerar é que a Palantir encerrou o ano fiscal de 2025 com uma reserva de caixa de US$ 7,2 bilhões. Isso proporciona ampla flexibilidade para investir em inovação em todas as plataformas da empresa.

Com base nos 25 analistas com cobertura, as ações PLTR têm uma classificação de consenso de “compra moderada”. Embora 15 analistas tenham uma classificação de “compra forte” da Palantir, oito têm uma classificação de “manter”. Entre os ursos, cada analista acha que a ação é uma “venda moderada” e uma “venda forte”.

O preço-alvo médio de US$ 201,32 representa uma vantagem potencial de cerca de 37% em relação aos níveis atuais, enquanto o preço-alvo mais otimista de US$ 260 sugere que o PLTR pode subir 78% a partir daqui.

A Benchmark atribuiu recentemente uma classificação “Hold” às ações PLTR, com um preço-alvo de US$ 150. De acordo com Yi Fu Li, analista da Benchmark, a Palantir deve apresentar um crescimento de receita anual na faixa de 60% a 70% ou “potencialmente enfrentará uma desaceleração do mercado”. Com o crescimento da base de clientes e do valor total do contrato, o crescimento provavelmente será forte.

Na data da publicação, Faisal Humayun Khan não ocupava cargos (direta ou indiretamente) em nenhum dos valores mobiliários mencionados neste artigo. Todas as informações e dados contidos neste artigo são apenas para fins informativos. Este artigo foi publicado originalmente em Barchart.com