A Perpetual assinou um acordo vinculativo para vender a sua divisão de gestão de fortunas à Bain Capital Private Equity.
O acordo fará com que a Perpetual receba um pagamento adiantado de A$ 500 milhões (US$ 349 milhões) após a conclusão, sujeito a ajustes de capital regulatório, capital de giro e outros fatores padrão.
O acordo inclui potenciais pagamentos adicionais, incluindo um componente adicional em dinheiro relacionado ao desempenho dos negócios de consultoria da Perpetual antes do fechamento da venda.
Há também uma provisão para lucros de até 50 milhões de dólares australianos, dependendo do desempenho das operações contábeis e patrimoniais no prazo de dois anos após a sua conclusão.
Segundo os termos do acordo, a Perpetual fornecerá à Bain Capital licenças para as marcas “Perpetual Wealth” e “Perpetual Private” por 15 anos.
A propriedade da marca mais ampla “Perpetual” permanecerá com a Perpetual Limited.
A venda será efetuada por meio de transferência de todas as ações da Perpetual PWM Services Pty Ltd e está estruturada em dinheiro e sem dívidas.
Os recursos da venda serão usados pela Perpetual para reduzir sua dívida e aumentar os recursos em seus negócios de gestão de ativos e fideicomissos corporativos.
A conclusão da venda está sujeita a uma série de requisitos, incluindo uma reestruturação corporativa para separar a gestão de fortunas de outros negócios da Perpetual.
Alcançar esta separação exigirá aprovações regulatórias.
A Perpetual manterá a responsabilidade por certos assuntos que surjam antes da Conclusão e indenizará a Bain Capital e o Negócio Adquirido por tais assuntos.
A Perpetual, fundada em 1886, já rejeitou ofertas públicas de aquisição, incluindo uma oferta de A$ 1,7 bilhão em 2022 de um consórcio liderado pela Regal Partners e uma oferta de A$ 3,1 bilhões em 2023 de Washington H Soul Pattinson, informou a Reuters.
No ano passado, a Perpetual encerrou as discussões com a KKR sobre um acordo de A$ 2,18 bilhões que abrange seus braços de gestão de patrimônio e de confiança corporativa, optando, em vez disso, por uma venda independente da unidade de patrimônio.
Para o exercício financeiro de 2025, a unidade de gestão de fortunas reportou receitas de A$ 235,6 milhões, em comparação com A$ 226,8 milhões do ano anterior. O lucro subjacente antes de impostos foi de A$ 51,5 milhões, uma queda de 5% em relação ao ano anterior.
O CEO e Diretor Geral da Perpetual, Bernard Reilly, disse: “Após um processo de venda completo, acreditamos que alcançamos o resultado certo para nossos acionistas, clientes e pessoas, que reflete a reputação de longa data da Wealth Management como um fornecedor premium de serviços de consultoria, confiança, filantrópicos e sem fins lucrativos para o mercado australiano.
“Este é um passo fundamental em nossa estratégia para simplificar e transformar a Perpetual. Após a conclusão, a Perpetual terá um balanço patrimonial mais forte e um negócio mais simples, focado em dois negócios principais: gestão de ativos e serviços fiduciários corporativos, ao mesmo tempo em que aumentará sua capacidade de investir para crescimento futuro e proporcionar maiores retornos aos acionistas no longo prazo.”
