O S&P 500 ($SPX) (SPY) fechou em alta de 1,16% na quarta-feira, o Dow Jones Industrial Average ($DOWI) (DIA) fechou em alta de 0,47% e o Nasdaq 100 ($IUXX) (QQQ) fechou em alta de 1,93%. Os futuros do E-mini S&P (ESZ25) caíram 1,02%, e os futuros do E-mini Nasdaq (NQZ25) dezembro caíram -1,71%.
Um mercado de previsão alimentado por
Os índices de ações recuaram na quarta-feira, com o S&P 500 e o Nasdaq 100 atingindo mínimos de 3 semanas. A queda nas ações de infraestrutura de inteligência artificial e fabricantes de chips na quarta-feira pesou no mercado mais amplo e desencadeou riscos nos mercados imobiliários. Além disso, uma queda de 2% no Bitcoin (^BTCUSD) pesou sobre as ações expostas a criptomoedas.
Do lado positivo, os produtores de energia subiram, já que o petróleo WTI subiu mais de 1% depois que o presidente Trump anunciou um embargo de petróleo aos petroleiros que entram e saem da Venezuela. As ações do setor mineiro também estão a subir à medida que as tensões na Venezuela aumentam, aumentando a procura de refúgios seguros por metais preciosos, à medida que a prata atinge um novo máximo histórico.
Os comentários pacifistas do Governador do Fed, Christopher Waller, apoiaram hoje as ações e títulos, já que ele disse que o mercado de trabalho dos EUA está “bastante fraco”, com o crescimento do emprego próximo de zero, e que a inflação está “muito bem ancorada” em torno de 2%. Ele acrescentou que as taxas de juros ainda estão 50-100 pontos base acima do nível neutro e que o Fed pode baixá-las de forma constante, sem pressa.
Os comentários do presidente do Fed de Atlanta, Rafael Bostic, foram um tanto agressivos quando disse que o crescimento do PIB dos EUA era sólido e que via que ele continuaria em 2026. Ele acrescentou que, numa conversa próxima, a inflação é mais preocupante do que o mercado de trabalho.
Os pedidos semanais de hipotecas de MBA nos EUA caíram 3,8% na semana encerrada em 12 de dezembro, com o subíndice de hipotecas de compra caindo 2,8% e o subíndice de hipotecas de refinanciamento caindo 3,6%. A hipoteca média de taxa fixa de 30 anos aumentou +5 pontos, para 6,38%, de 6,33% na semana anterior.
O foco do mercado desta semana estará nas notícias econômicas dos EUA. Na quinta-feira, os pedidos iniciais semanais de seguro-desemprego deverão cair de -11.000, para 225.000. Além disso, espera-se que o IPC de novembro seja de +3,1% a/a, e o núcleo do IPC de novembro deverá ser de +3,0% a/a. Na sexta-feira, novembro, as vendas de casas existentes deverão aumentar +1,2% mm, para 4,15 milhões. Além disso, espera-se que o Índice de Sentimento do Consumidor da Universidade de Michigan em dezembro seja revisado para cima em +0,2 para 53,5, em relação aos 53,3 relatados anteriormente.
Os mercados estão a descontar uma possibilidade de 24% de que o FOMC reduza o intervalo-alvo dos fundos Fed em 25 pontos base na próxima reunião do FOMC, em 27 e 28 de Janeiro.
Os mercados de ações no exterior estavam mistos na quarta-feira. O Euro Stoxx 50 caiu para o mínimo de duas semanas e fechou em queda de -0,63%. A Bolsa de Valores de Xangai da China fechou em alta de +1,19%. O Nikkei 225 do Japão recuperou-se de uma baixa de duas semanas e fechou em alta de +0,26%.
Taxas de juros
As notas do T de 10 anos de março (ZNH6) na quarta-feira caíram 0,5 tick. O rendimento das letras do Tesouro de 10 anos aumentou +0,6 pontos, para 4,151%.
As notas T foram ligeiramente modificadas na quarta-feira. Os preços das letras do Tesouro tiveram um impacto negativo, desde a queda dos títulos japoneses de 10 anos até o menor nível em 18 anos. Além disso, os comentários agressivos do presidente do Fed de Atlanta, Raphael Bostick, pesaram sobre as letras do Tesouro, pois ele disse que o crescimento do PIB dos EUA é sólido e ele vê que continuará até 2026.
As notas do Tesouro encontraram apoio na quarta-feira com comentários pacíficos do governador do Fed, Waller, que disse que o Fed poderia continuar a cortar as taxas de juros, já que as taxas ainda estão 50-100 pontos base acima do neutro. Além disso, a sólida procura pelo leilão de obrigações do Tesouro a 20 anos no valor de 13 mil milhões de dólares apoiou as letras do Tesouro, uma vez que o leilão teve um rácio entre oferta e cobertura de 2,67, acima da média de 10 leilões de 2,62.
A curva de rendimento cada vez mais inclinada é pessimista para os preços das letras do Tesouro. Os negócios com tendência de alta ocorrem quando os investidores em títulos compram dívida pública de curto prazo e vendem dívida de longo prazo. A curva de rendimentos se achatou desde a reunião do FOMC da última quarta-feira, quando o Fed disse que começaria a comprar até US$ 40 bilhões em títulos de curto prazo por mês para aumentar a liquidez no sistema financeiro. Os títulos do Tesouro de longo prazo também estão sob pressão. devido a preocupações com a inflação e a independência do Fed.
Os rendimentos dos títulos do governo europeu foram mistos na quarta-feira. O rendimento dos títulos alemães de 10 anos recuperou de um mínimo de uma semana de 2,826%, para terminar em +1,9 pb, em 2,864%. O rendimento dos títulos dourados de 10 anos do Reino Unido caiu para o mínimo de 1,5 semana de 4,446% e terminou em queda de 4,3 pontos base, em 4,475%.
O índice de preços ao consumidor da Zona Euro em Novembro foi actualizado em baixa para +2,1% face aos +2,2% face ao ano passado.
Os custos laborais da zona euro no terceiro trimestre diminuíram para 3,3%, face a +3,9% no segundo trimestre, a menor taxa de aumento em três anos.
O inquérito IFO sobre as condições empresariais na Alemanha em Dezembro caiu inesperadamente -0,4, para um mínimo de 7 meses de 87,6, contra as expectativas de um aumento para 88,2.
O IPC de novembro do Reino Unido caiu para +3,2% em comparação com +3,6% em outubro, melhor do que as expectativas de +3,5% em comparação com +3,5% e a taxa de aumento mais lenta em oito meses. O índice central de novembro subiu 3,2% ano após ano, mais fraco do que as expectativas de +3,4% em 11 meses e a taxa de aumento mais lenta em 11 meses.
Os swaps reduzem em 0% a probabilidade de um corte da taxa de 25 pontos base pelo BCE na sua próxima reunião de política na quinta-feira.
Remessas de estoque dos EUA
As ações de infraestrutura de inteligência artificial e fabricantes de chips foram vendidas na quarta-feira, pesando no sentimento do mercado. GE Vernova (GEV) fechou em queda de mais de 10% para os maiores perdedores no S&P 500, e Constellation Energy (CEG) fechou em queda de mais de 6% para os maiores perdedores no Nasdaq 100. Além disso, ASML Holding NV (ASML), Palantir Technologies (PLTR), ARM Holdings Plc (ARM), Lam Research (LRCX) fecharam em alta de mais de 5%. Além disso, KLA Corp (KLAC), Broadcom (AVGO) e Applied Materials (AMAT) fecharam em queda de mais de 4%, e Nvidia (NVDA), Microchip Technology (MCHP), Intel (INTC) e Micron Technology (MU) fecharam em queda de mais de 3%.
As ações expostas a criptomoedas despencaram na quarta-feira, com o Bitcoin (^BTCUSD) caindo mais de 2%. Mara Holdings (MARA) e Galaxy Digital Holdings (GLXY) fecharam em queda de mais de 6%. Além disso, Strategy (MSTR) fechou em alta de mais de 4%, e Riot Platforms (RIOT) e Coinbase Global (COIN) fecharam em queda de mais de 3%.
As ações de construção residencial recuaram na quarta-feira, lideradas por uma queda de 4% na Lennar (LEN) depois de prever novos pedidos no primeiro trimestre de 18.000 a 19.000, abaixo do consenso de 20.297. Além disso, DR Horton (DHI) e PulteGroup (PHM) fecharam em queda superior a 1%.
Os produtores de energia e os prestadores de serviços de energia subiram na quarta-feira, depois que o petróleo WTI subiu mais de 1%. Devon Energy (DVN) fechou em alta de mais de +5%, e ConocoPhillips (COP) e Occidental Petroleum (OXY) fechou em alta de mais de +4%. Além disso, a Diamondback Energy (FANG) fechou em alta de mais de 3% para liderar os ganhadores do Nasdaq 100. Além disso, APA Corp (APA), Halliburton (HAL) e Exxon Mobil (XOM) fecharam com alta de mais de 2%. Finalmente, a Chevron (CVX) fechou em alta de mais de 1% para liderar os ganhadores do Dow Jones Industrials.
Oracle (ORCL) fechou em queda de mais de 5% depois que o Financial Times informou que a Blue Owl Capital não apoiaria um acordo de US$ 10 bilhões para o próximo data center da Oracle.
A Brown-Forman Corp (BF.B) fechou em queda de mais de 5% depois que o Citigroup rebaixou a classificação das ações para vendê-las de neutras com um preço-alvo de US$ 27.
A Paramount Skydance (PSKY) fechou em queda de mais de 5%, já que a Warner Bros. Discovery planeja rejeitar a oferta de aquisição da Paramount Skydance devido a preocupações sobre financiamento e outros termos.
A Fortinet (FTNT) fechou em queda de mais de 3% depois que o JPMorgan Chase rebaixou a ação para subponderação de neutra, com um preço-alvo de US$ 75.
A Bally’s Corp (BALY) fechou em queda de mais de 3% depois que o Barclays rebaixou a ação para peso igual, com preço-alvo de US$ 11.
A Worthington Enterprises (WOR) fechou em queda de mais de 2% depois de reportar lucro ajustado por ação de 65 centavos no segundo trimestre, mais fraco do que a estimativa de consenso de 70 centavos.
(PGR) fechou em queda de mais de 1% após informar que os prêmios emitidos líquidos em novembro caíram 12% mês a mês.
A Texas Pacific Land Corp (TPL) fechou em alta de +7% para liderar os ganhadores do S&P 500 depois de anunciar um acordo estratégico com a Bolt Data & Energy para desenvolver campi de data centers em grande escala nas propriedades da TPL no oeste do Texas.
A General Mills (GIS) fechou em alta de mais de 3% depois de reportar vendas líquidas de US$ 4,86 bilhões no segundo trimestre, acima do consenso de US$ 4,79 bilhões.
Albemarle (ALB) fechou em alta de +2% para levar os produtores de lítio a subir, à medida que os preços do lítio continuam a subir com base no crescimento esperado da demanda.
A Lumentum Holdings (LITE) fechou em alta de mais de 1% depois que o Morgan Stanley aumentou seu preço-alvo das ações de US$ 190 para US$ 304.
Salesforce (CRM) fechou em alta de mais de 1% depois que a BTIG iniciou a cobertura das ações com uma recomendação de compra e um preço-alvo de US$ 335.
Na data da publicação, Rich Asplund não detinha (direta ou indiretamente) posições em nenhum dos valores mobiliários mencionados neste artigo. Todas as informações e dados neste artigo são apenas para fins informativos. Este artigo foi publicado originalmente em Barchart.com
