O S&P 500 ($SPX) (SPY) hoje caiu -2,18%, o Dow Jones ($DOWI) (DIA) caiu -2,27% e o Nasdaq 100 ($IUXX) (QQQ) caiu -2,37%. Os futuros do E-mini S&P (ESH26) caíram -2,05%, e os futuros do E-mini Nasdaq (NQH26) março caíram -2,21%.
As ações estão caindo hoje, com o S&P 500 caindo para o mínimo de 3,25 meses, o Dow Jones caindo para o mínimo de 2,75 meses e o Nasdaq 100 caindo para o mínimo de 3,5 meses.
Os mercados bolsistas globais estão a cair e os preços do petróleo bruto e os rendimentos das obrigações estão a subir, à medida que a guerra no Irão entra no seu quarto dia sem sinais de escalada, alimentando receios de perturbações prolongadas nos mercados energéticos e de aumento da inflação.
O petróleo bruto WTI (CLJ26) subiu mais de 8%, para um máximo de 8,5 meses, depois de um conselheiro do comandante do Corpo da Guarda Revolucionária Islâmica do Irão ter dito à televisão estatal que “obedeceremos a qualquer navio que tente passar” pelo Estreito de Ormuz, que corre ao longo da costa do Irão e movimenta um quinto do petróleo mundial. A Goldman Sachs estima o prémio de risco em tempo real para o petróleo bruto em 18 dólares/barril, o que corresponde à estimativa do impacto de uma paralisação completa de seis semanas do tráfego de petroleiros no Estreito de Ormuz.
Além disso, a queda de destroços de um drone iraniano interceptado causou um grande incêndio no principal centro comercial dos Emirados Árabes Unidos, Fujairah, um dos maiores centros de armazenamento de petróleo no Médio Oriente. Os preços do gás natural na Europa subiram hoje 22%, para o máximo dos últimos 3 anos, depois do Qatar ter encerrado a sua fábrica de Ras Laffan, a maior instalação de exportação de gás natural do mundo, depois de ter sido alvo de um ataque iraniano de drones. A planta de Ras Laffan é responsável por cerca de 20% do fornecimento mundial de gás natural liquefeito.
O presidente Trump disse na segunda-feira que as operações de combate contra o Irão podem levar semanas até que todos os alvos sejam concluídos. O presidente Trump apelou aos líderes do Irão para que se rendessem, mas o chefe da segurança do Irão disse que não tinha intenção de negociar com os EUA.
Os rendimentos das obrigações globais estão hoje em alta, pesando sobre as ações no meio do potencial impacto inflacionista do aumento dos preços da energia. O rendimento do Bund alemão de 10 anos saltou para uma alta de 2,5 semanas de 2,814%, o título do Reino Unido de 10 anos subiu para uma alta de 3 semanas de 4,553%, e o rendimento das letras do Tesouro de 10 anos subiu para uma alta de 2,5 semanas semanas de 4,12%.
O presidente do Fed de Kansas City, Jeff Schmid, disse: “A inflação tem estado acima da meta do Fed há quase cinco anos, então não acho que temos espaço para ser complacentes”.
O presidente do Fed de Nova York, John Williams, disse que novos cortes nas taxas do Fed seriam justificados se a inflação desacelerasse ainda mais depois que a maior parte do impacto das tarifas passasse.
O foco do mercado desta semana estará nas notícias da guerra EUA-Irã, nos lucros corporativos e nas notícias econômicas. Na quarta-feira, a mudança de emprego do ADP de fevereiro deverá aumentar +40.000. Além disso, o Índice de Serviços ISM de fevereiro deverá cair de 0,3 para 53,5. Além disso, o Fed lança seu Livro Bege. Na quinta-feira, espera-se que os pedidos iniciais semanais de seguro-desemprego aumentem de +3.000 para 215.000. Além disso, a produtividade no trimestre não agrícola deverá aumentar +2,0%. Na sexta-feira, espera-se que as folhas de pagamento não agrícolas aumentem em +60.000, e a taxa de desemprego em fevereiro deverá permanecer inalterada em 4,3%. Além disso, espera-se que o rendimento médio por hora em fevereiro aumente +0,3% e +3,7% em comparação com o ano. Além disso, espera-se que as vendas no varejo em fevereiro diminuam 0,3% m/m e as vendas no varejo de carros antigos permaneçam inalteradas m/m.
A temporada de lucros do quarto trimestre está chegando ao fim, com mais de 90% das empresas do S&P 500 divulgando resultados de lucros. Os lucros foram um fator positivo para as ações, com 73% das 481 empresas do S&P 500 reportando expectativas. De acordo com a Bloomberg Intelligence, espera-se que o crescimento dos lucros do S&P suba +8,4% no quarto trimestre, marcando o décimo trimestre consecutivo de crescimento ano a ano. Excluindo as ações de tecnologia megacap da Magnificent Seven, espera-se que os lucros no quarto trimestre aumentem em +4,6%.
Os mercados estão a descontar uma possibilidade de 2% de um corte de -25 pontos base na taxa na próxima reunião de política monetária, de 17 a 18 de Março.
Os mercados de ações no exterior estão caindo acentuadamente hoje. O Euro Stoxx 50 caiu para o mínimo de dois meses e caiu -4,15%. A Bolsa de Valores chinesa de Xangai caiu de uma máxima de 10,5 anos e fechou em queda de -1,43%. O Nikkei 225 do Japão caiu para o mínimo de 3 semanas e fechou em queda de -3,06%.
Taxas de juros
As letras do Tesouro de 10 anos de junho (ZNM6) caíram hoje 7 pontos. O rendimento das letras do Tesouro de 10 anos aumentou +3,6 pontos, para 4,071. As notas de junho caíram hoje para o mínimo de duas semanas, e o rendimento de 10 anos saltou para o máximo de duas semanas de 4,115%. O aumento dos preços da energia hoje alimentou as preocupações com a inflação e está a pesar sobre os preços das letras do Tesouro, com o petróleo bruto WTI a subir mais de +7%, para um máximo de 8,5 meses. A taxa de inflação implícita de 10 anos subiu para uma alta de 2 semanas de 2,318%. As letras do Tesouro recuperaram dos seus piores níveis depois da liquidação das ações ter levado a algumas compras de dívida pública de refúgio seguro.
Os rendimentos das obrigações governamentais europeias estão a aumentar. O rendimento do título alemão de 10 anos atingiu o máximo de 2,5 semanas de 2,814% e subiu +5,9 pb para 2,771%. O rendimento do título dourado de 10 anos do Reino Unido subiu para uma alta de 3 semanas de 4,553% e subiu +14,2 pontos base para 4,516%.
O índice de preços ao consumidor da zona euro em Fevereiro subiu +1,9% em termos anuais, mais forte do que as expectativas de +1,7% em termos anuais. Em fevereiro, o núcleo do índice de consumo subiu +2,4% em relação ao ano, mais forte do que as expectativas de +2,2% em relação ao ano.
Os swaps reduzem a probabilidade de 3% de um aumento da taxa de +25 pontos base por parte do BCE na sua próxima reunião de política, em 19 de março.
Remessas de estoque dos EUA
As ações de tecnologia da Magnificent Seven caíram hoje. Tesla (TSLA) caiu mais de 4%, e sim
Amazon.com (AMZN) e Alphabet (GOOGL) caíram mais de 2%. Além disso, a Nvidia (NVDA) caiu mais de 2%, já que as autoridades dos EUA consideram limites ao número de aceleradores de inteligência artificial que a Nvidia pode exportar para qualquer empresa chinesa. Além disso, Meta Platforms (META) caiu mais de 1%, Apple (AAPL) caiu -0,85% e Microsoft (MSFT) caiu -0,60%.
As ações dos fabricantes de chips e da infraestrutura de inteligência artificial estão hoje em queda, pesando no mercado mais amplo. A Micron Technology (MU) caiu mais de 8% para os maiores perdedores do Nasdaq 100, e a Western Digital (WDC) caiu mais de 7%. Além disso, KLA Corp (KLAC), ASML Holding NV (ASML), Seagate Technology Holdings Plc (STX) e Intel (INTC) caíram mais de 6%, e Applied Materials (AMAT) e Lam Research (LRCX) caíram mais de 5%. Além disso, Advanced Micro Devices (AMD), Marvell Technology (MRVL), Analog Devices (ADI) e NXP Semiconductors NV (NXPI) caíram mais de 4%.
As ações da mineração estão despencando hoje, com os preços do ouro caindo mais de 4% e os preços da prata caindo mais de 7%. A Hecla Mining (HL) caiu mais de 14% e a Coeur Mining (CDE) caiu mais de 11%. Além disso, a AngloGold Ashanti (AU) caiu mais de 10% e a Barrick Mining (B) caiu mais de 9%. Além disso, Freeport McMoRan (FCX) e Newmont Corp (NEM) caíram mais de 7%.
As ações das companhias aéreas estão sob pressão hoje para segunda-feira, com os preços do petróleo bruto subindo para o máximo em 8,5 meses, o que aumentará os preços do combustível de aviação e reduzirá os lucros das companhias aéreas. O Alaska Air Group (ALK) caiu mais de 6%, e o American Airlines Group (AAL) e a United Airlines Holdings (UAL) caíram mais de 4%. Além disso, Southwest Airlines (LUV) e Delta Airlines (DAL) caíram mais de 3%.
As construtoras recuaram hoje, depois que o rendimento das letras do Tesouro de 10 anos subiu para o máximo em duas semanas, elevando as taxas de hipotecas e potencialmente reduzindo a perspectiva de vendas de casas. Lennar (LEN) e PulteGroup (PHM) caíram mais de 3%. Além disso, DR Horton (DHI), Toll Brothers (TOL) e KB Home (KBH) caíram mais de 2%.
As ações expostas a criptomoedas caíram hoje, com o Bitcoin (^BTCUSD) caindo mais de 2%. MARA Holdings (MARA) e Riot Platforms (RIOT) caíram mais de 6%. Além disso, Galaxy Digital Holdings (GLXY) caiu mais de 5%, e Strategy (MSTR) e Coinbase Global (COIN) caíram mais de 3%.
Sea Lt. (SE) caiu mais de 23% depois de reportar um lucro líquido no quarto trimestre de US$ 410,9 milhões, mais fraco do que o consenso de US$ 442 milhões.
O MongoDB (MDB) caiu mais de 22% depois de prever receitas para 2027 de US$ 2,86 bilhões a US$ 2,90 bilhões, abaixo do consenso de US$ 2,90 bilhões.
A Surgery Partners (SGRY) caiu mais de 20% após prever receita para o ano inteiro de US$ 3,35 bilhões a US$ 3,45 bilhões, bem abaixo do consenso de US$ 3,56 bilhões.
Credo Technology Group Holding Ltd (CRDO) caiu mais de 17% após prever receita no quarto trimestre de US$ 425 milhões a US$ 435 milhões, o ponto médio abaixo da estimativa de consenso de US$ 430,5 milhões.
ON Holding AG (ONON) caiu mais de 13% após prever vendas líquidas para o ano inteiro em moedas constantes de aumento de +23%, abaixo do consenso de +25,8%.
O Pinterest (PINS) subiu mais de 6% depois de aprovar um novo plano de recompra de ações de US$ 3,5 bilhões e anunciar um investimento estratégico de US$ 1 bilhão da Elliott Investment Management.
A Best Buy (BBY) subiu mais de +4% para liderar os ganhadores do S&P 500 depois de reportar EPS ajustado do quarto trimestre de US$ 2,61, superando o consenso de US$ 2,46.
A Target (TGT) subiu mais de 4% após prever um lucro por ação ajustado para o ano inteiro de US$ 7,50 a US$ 8,50, o ponto médio acima do consenso de US$ 7,61.
Relatórios de ganhos (03/03/2026)
AutoZone Inc (AZO), Best Buy Co Inc (BBY), CrowdStrike Holdings Inc (CRWD), Gitlab Inc (GTLB), On Holding AG (ONON), Ross Stores Inc (ROST), Thor Industries Inc (THO), Versant Media Group Inc (VSNT), Viking Holdings Ltd (VIK).
Na data da publicação, Rich Asplund não detinha (direta ou indiretamente) posições em nenhum dos valores mobiliários mencionados neste artigo. Todas as informações e dados neste artigo são apenas para fins informativos. Este artigo foi publicado originalmente em Barchart.com
