O impacto é imediato e mensurável; Somente na região do Vale Central, os credores relatam que a propriedade de LPR compreende aproximadamente 10% de suas atuais carteiras de empréstimos SBA 504 e 7(a). Com o volume total de empréstimos regionais a atingir 115,6 milhões de dólares entre o final de 2023 e 2024, esta mudança política ameaça milhões de dólares em capital regional.
5000-872050-Ao revogar o aviso processual que anteriormente permitia uma reserva de propriedade estrangeira de 5%, a administração está fechando uma porta crítica para empresas que contribuem significativamente para a criação de empregos e revitalização urbana. A medida está alinhada com a Ordem Executiva 14159, “Protegendo o Povo Americano Contra Invasões”, e marca um pivô significativo na missão histórica da agência de expandir o acesso ao capital a todos os residentes legais.
Por que a proibição do Green Card da SBA é importante para empréstimos a pequenas empresas
A regra revisada da SBA está incorporada Procedimento Operacional Padrão (POP) 50 10 8 E implantando 13 CFR §120.100 E Ordem Executiva 14159Intitulado “Defendendo o povo americano contra a invasão.” A agência afirma que a mudança torna mais rigorosos os testes de cidadania e garante que o apoio ao crédito federal flua apenas para empresas pertencentes integralmente a cidadãos dos EUA ou a cidadãos residentes nos Estados Unidos ou nos seus territórios.
Na prática, o impacto é muito mais amplo.
Residentes permanentes legais – muitas vezes contribuintes de longa data, empregadores e âncoras comunitárias dos EUA – têm sido historicamente elegíveis para empréstimos da SBA. Muitas empresas fundadas por imigrantes dependem de garantias SBA porque estas reduzem o risco dos credores e reduzem os custos dos empréstimos, especialmente em indústrias de capital intensivo.
Os credores calculam isso Alguns níveis de propriedade de LPR variam entre 5% e 15% do volume de empréstimos da SBA a nível nacional.Dependendo da região e região. Em centros agrícolas e industriais como o Vale Central da Califórnia, essa percentagem pode ser ainda maior. Empresa de desenvolvimento certificada sem fins lucrativos com sede em Fresno e reconhecida pelo Sen Cal Business Finance Group US$ 18,6 milhões em empréstimos SBA 504 Entre outubro de 2023 e setembro de 2024. Segundo sua liderança, Cerca de 10% dessas transações são para residentes permanentes legais– Planos que não se enquadram mais na nova lei.
Esses empréstimos financiaram activos criadores de emprego: fábricas de transformação, armazéns, instalações frigoríficas e propriedades industriais revitalizadas que estavam desocupadas há anos. Sem o apoio da SBA, projetos semelhantes não seriam mais elaborados.
Como a lei proíbe os empréstimos SBA 7 (a) e 504 em todo o país
A política não restringe os mutuários. Isto é conseguido através de estruturas de propriedade.
qualquer Empresa Operacional, Empresa passiva qualificadaDe outra forma Afiliado Um empréstimo da SBA agora deve estar sujeito a um teste de cidadania. Inclui propriedade indireta através de holdings, fundos familiares ou entidades em camadas. A conformidade, dizem os credores, exigirá auditorias de propriedade mais intensivas e ainda está negando muitas empresas que de outra forma seriam dignas de crédito.
A SBA também cancelou seu último acordo. Em dezembro, a agência concedeu brevemente 5% de propriedade nacional estrangeiraExceto alguns países. Essa excepção foi agora completamente retirada. A partir de 1º de março, Zero por cento A propriedade estrangeira ou LPR é permitida.
Os mutuários presos no meio enfrentam opções limitadas. Raramente é possível reestruturar a propriedade numa questão de semanas. A transferência de capital para familiares de cidadãos norte-americanos pode representar riscos fiscais, jurídicos e administrativos. Empréstimos convencionais, quando disponíveis, são frequentemente exigidos 20% a 35% de entradaO patrimônio líquido do mutuário também pode ser reduzido em comparação com as estruturas SBA 504 10%.
Para os sectores de capital pesado que já enfrentam taxas de juro elevadas, essa disparidade poderá ser fatal.
Credores alertam os fundadores imigrantes sobre altos custos e menos negócios
Grupos industriais dizem que a regra reduziria o pipeline da SBA e empurraria muitos empresários para planos de crédito ou de expansão mais caros.
Somente no Vale Central, os 20 principais credores da SBA garantem 115,6 milhões de dólares em empréstimos No ano de referência mais recente. Mesmo uma ligeira flexibilização das restrições à cidadania poderia traduzir-se em menos projectos de construção, menos compras de equipamento e menos empregos.
A investigação económica mostra consistentemente que as instituições baseadas em imigrantes superam o seu peso. Nacionalmente, os imigrantes ganham aprox. 14% da população dos EUA Mas matemática Mais de 20% são empreendedores Uma percentagem ainda maior em setores orientados para o crescimento. Os credores argumentam que cortar o crédito subsidiado para esse grupo vai contra décadas de política bipartidária para pequenas empresas.
A missão estatutária da SBA enfatiza a expansão do acesso ao capital onde os mercados privados estão em declínio. Os críticos dizem que a nova lei reduzirá o acesso numa altura em que as condições de crédito já são apertadas.
Democratas criticam a política da SBA, citam retrocessos acentuados e quedas de empréstimos
Houve uma reação imediata no Congresso. Eduardo MarkeyO democrata classificado no Comitê de Pequenas Empresas do Senado, e Nydia VelasquezO democrata no Comitê de Pequenas Empresas da Câmara condenou conjuntamente a política.
Eles chamaram a medida de um ataque aos empresários imigrantes e apontaram para o que descreveram como Chicoteamento de políticas Na agência. Em menos de dois meses, o SBA primeiro afrouxou, depois tornou mais rígido e agora mudou completamente as suas regras de propriedade.
Os legisladores também citaram sinais de alerta já visíveis nos dados. Os volumes de empréstimos da SBA estão mostrando sinais de tensão em meio a taxas mais altas e subscrições mais restritas. Os credores levantaram preocupações sobre o desempenho já em Setembro, e os membros do comité Democrata assinalaram o declínio nas aprovações de empréstimos em Dezembro.
Apesar de múltiplas cartas e pedidos, a SBA não abordou formalmente essas preocupações, disse ela.
Na sua declaração, Markey e Velasquez argumentaram que os imigrantes legais estão a ser penalizados apesar de cumprirem integralmente a lei dos EUA e os critérios de elegibilidade de longa data. Alertaram que a lei sufocaria o empreendedorismo, enfraqueceria as economias locais e minaria a confiança nos programas federais para pequenas empresas.
PERGUNTAS FREQUENTES:
O que é o Mandato de Cidadania 100% da SBA?
O Administração de Pequenas Empresas dos EUA Agora, todo solicitante de empréstimo da SBA deve ter 100% de propriedade de cidadãos dos EUA ou cidadãos dos EUA. Qualquer propriedade estrangeira ou de green card não é elegível.
Quando a proibição do green card da SBA entra em vigor?
O reinado começa 1º de março de 2026. Os empréstimos devem obter um Número do empréstimo da SBA antes dessa data Para se qualificar sob regras antigas.
Os titulares de green card estão completamente impedidos de receber empréstimos da SBA?
Sim. até 1% de propriedade por residente permanente legal Desqualifica o negócio. Existe isso Não há exceções.
Quais programas de empréstimo da SBA são afetados?
Todos os principais programas. Isso inclui SBA 7 (a) Empréstimos E Empréstimos SBA 504. Afeta capital de giro e financiamento imobiliário comercial.
A lei se aplica à propriedade indireta ou às holdings?
Sim. Estimativas da SBA Propriedade direta e indireta. Inclui trustes, holdings e empresas passivas.
O que aconteceu com o subsídio de propriedade estrangeira de 5%?
Foi removido. A SBA rescindiu a política em dezembro. Zero propriedade estrangeira ou LPR Agora concedido.
Quantas empresas poderão ser afetadas?
Os credores calculam 5-15% dos empréstimos SBA Os titulares do green card estavam envolvidos. O impacto é alto Centros de manufatura, agricultura e logística.
