É o primeiro fundo na Índia a adotar uma abordagem de vários estágios dedicada à defesa, espaço, aeroespacial e tecnologias estratégicas relacionadas, investimentos em todo o ciclo de vida, capital de risco, capital de crescimento até capital privado em estágio final e oportunidades pré-IPO, disse a empresa na terça-feira.
A angariação de fundos surge num momento em que os sectores da defesa e aeroespacial da Índia estão a passar por uma transformação estrutural, apoiada por reformas políticas, pela produção interna e pelo aumento da competitividade das exportações.
O orçamento de defesa da Índia para o EF25 é de Rs 6,22 lakh crore, enquanto as exportações de defesa cresceram a uma taxa composta de crescimento anual de 84% durante o EF2021-25. A produção de defesa atingirá Rs 1,27 lakh crore no ano fiscal de 2024. O ecossistema aeroespacial privado agora inclui mais de 250 empresas registradas.
Sameer Nath, diretor de investimentos e chefe de private equity e capital de risco da 360 One Asset, disse: “A defesa e o espaço na Índia cruzaram um ponto de inflexão claro. Não estamos mais testemunhando uma demanda episódica ou de eventos, mas gastos sustentados e baseados em capacidades, moldados por políticas geopolíticas sustentadas e aceleradas. Esta estratégia foi projetada para participar de todo o ciclo de vida da propriedade intelectual soberana sendo criada, plataformas dimensionadas e, em última análise, institucionalizadas, mantendo a alocação de capital e o gerenciamento de riscos disciplinados.
“A vida do fundo de 8,5 anos proporciona a flexibilidade necessária para ciclos mais longos de P&D e comercialização, ao mesmo tempo que permite um fluxo de caixa mais precoce de ativos maduros”, acrescentou.
A Estratégia Espacial e de Defesa Multiestágio 360 One Asset foi projetada para capturar valor em estágios e, ao mesmo tempo, gerenciar riscos por meio de diversificação e alocação disciplinada de capital. O corpus de 1.000 milhões de rupias será investido em 15-20 empresas, com uma alocação de cerca de 20% para investimentos de risco, 30% para capital de crescimento e 50% para capital privado em estágio final e oportunidades pré-IPO.
A concepção em várias fases permite ao fundo equilibrar a liquidez e a visibilidade iniciais de activos maduros com a vantagem a longo prazo de investimentos de risco e de fase de crescimento, abordando o que é visto como um segmento grande e vulnerável do mercado alternativo da Índia.
O fundo já aplicou capital em quatro investimentos: electrónica de defesa, análise espacial, guerra electrónica e ISR baseada em satélites.
O pipeline de investimentos continua ativo, com mais de 100 empresas avaliadas até o momento, afirmou.
A plataforma 360One Private Equity & Venture Capital gerencia mais de ₹ 30.000 crore em ativos.
A estratégia também é apoiada por uma rede de aconselhamento que inclui antigos chefes de instituições de investigação e desenvolvimento de defesa da Índia e da Agência Espacial Nacional, um antigo secretário da Defesa, altos executivos globais de comunicações por satélite e altos líderes militares.
