L’ETF iShares National Muni Bond (MUB) offre une combinaison d’obligations plus large que l’ETF Vanguard Intermediate Treasury Index (VGIT).

Le FNB de trésorerie à moyen terme Vanguard (NASDAQ :VGIT) et FNB iShares National Muni Bond (NYSEMKT : MUB) La plupart diffèrent par leur exposition aux obligations : VGIT se concentre sur les bons du Trésor à rendement légèrement plus élevé, tandis que MUB offre une large diversification des obligations municipales et des avantages fiscaux potentiels.

VGIT et MUB ciblent tous deux les investisseurs à la recherche d’un revenu modéré et d’une volatilité inférieure à celle des actions, mais ils le font avec différents types d’obligations. Cette comparaison examine les dépenses, les rendements, le risque, la liquidité et la composition du portefeuille pour vous aider à décider quel fonds pourrait être le plus attrayant, en fonction de la situation fiscale et des préférences en matière de risque de chaque personne.

Le salaire d’un an correspond au revenu total des 12 derniers mois.

VGIT est légèrement plus abordable avec un ratio de dépenses de 0,03 % contre 0,05 % pour MUB, et il offre également un rendement légèrement plus élevé. Cet avantage en termes de valeur et de rendement peut attirer les investisseurs qui privilégient l’efficacité et le revenu.

Alors que les deux fonds ont connu de légères baisses au cours des cinq dernières années, VGIT a connu une perte maximale légèrement plus importante. Cependant, le portefeuille diversifié d’obligations municipales de MUB lui a permis de conserver davantage de capital au cours de la même période, ce qui se reflète dans sa croissance plus élevée sur cinq ans, de 1 000 $.

MUB possède plus de 6 300 obligations municipales de qualité investissement couvrant un large éventail d’États et d’agences américaines. Ses principales positions incluent University Tex Univ Revs 15/08/2036, Atlanta Ga Wtr & Waste Wtr Rev 11/01/2040 et New York St Twy Auth St Pers I 15/03/2048, chacune représentant une petite partie des actifs. Le fonds possède 18,5 années d’expérience et offre une large diversification sur le marché des obligations municipales.

En revanche, VGIT concentre son portefeuille sur les bons du Trésor américain et les obligations, ses plus gros titres étant les bons du Trésor américain à 4,38 % au 15/05/2034, 4,63 % au 15/02/2035 et 4,00 % au 15/02/2034. Cette orientation offre une exposition purement gouvernementale et une structure simple, avec 76 titres et sans orientation sectorielle ni risque caché.

Pour plus de conseils sur l’investissement en ETF, consultez le guide complet sur ce lien.

Aucun de ces deux ETF obligataires ne semble être un endroit intéressant pour garer votre argent. Cela dit, leurs performances n’ont pas été aussi mauvaises que le suggère à elles seules leurs prix. Y compris les dividendes versés, MUB a généré un rendement de 3,7 % au cours des cinq dernières années. Selon la même mesure, l’ETF VGIT a gagné 0,8 % au cours des cinq dernières années.

Si vous résidez dans un État sans impôt sur le revenu, un fonds d’obligations municipales présente un avantage considérable par rapport à un fonds qui rapporte des intérêts imposables au niveau fédéral, comme le VGIT. Les paiements d’intérêts sur les obligations municipales sont généralement exonérés d’impôts fédéraux.

Si la stabilité est une préoccupation plus importante que le rendement total, VGIT a le dessus. Les municipalités ne peuvent pas imprimer davantage d’argent pour combler le déficit de leurs recettes fiscales, comme le gouvernement américain le peut avec le Trésor.

Avant d’acheter des actions du FNB iShares Trust – iShares National Muni Bond, considérez ceci :

Le Conseiller en actions Motley Fool Une équipe d’analystes vient d’exposer ce qu’elle pense 10 meilleures actions Pour que les investisseurs achètent maintenant… et l’ETF iShares Trust – iShares National Muni Bond n’en faisait pas partie. 10 actions qui ont sous-performé pourraient produire des rendements monstres dans les années à venir

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Corey Renauer n’a aucune position sur aucune des actions mentionnées. The Motley Fool n’a aucune position dans aucun des titres mentionnés. The Motley Fool a une politique de divulgation.

L’ETF iShares National Muni Bond (MUB) offre une combinaison d’obligations plus large que l’ETF Vanguard Intermediate Treasury Index (VGIT) initialement publié par The Motley Fool.