Os futuros do S&P 500 E-Mini (ESH26) de março caíram -0,05% eOs futuros de março do Nasdaq 100 E-Mini (NQH26) caíram -0,14% esta manhã, indicando uma abertura silenciosa em Wall Street, já que as ameaças tarifárias do presidente Trump contra o Canadá e o risco iminente de uma paralisação parcial do governo dos EUA reduziram o apetite ao risco no início de uma semana movimentada.
Um mercado de previsão alimentado por
O presidente dos EUA, Donald Trump, ameaçou no sábado o Canadá com tarifas de 100% sobre todas as suas exportações para os EUA se fechasse um acordo comercial com a China. Trump disse numa publicação nas redes sociais que se o primeiro-ministro canadiano, Mark Carney, “pensa que vai fazer do Canadá um ‘porto de desembarque’ para a China enviar bens e produtos para os EUA, está completamente enganado”. Ele acrescentou: “A China comerá o Canadá vivo, comerá-o completamente, incluindo a destruição de seus negócios, tecido social e modo de vida em geral”.
Enquanto isso, as preocupações sobre uma paralisação parcial do governo dos EUA aumentaram no fim de semana, depois que o líder democrata do Senado, Chuck Schumer, prometeu bloquear um amplo pacote de gastos, a menos que os republicanos retirassem o financiamento do Departamento de Segurança Interna. O anúncio de Schumer ocorreu após um incidente em que um agente da Patrulha da Fronteira atirou e matou uma enfermeira americana em uma unidade de terapia intensiva em Minnesota durante protestos contra a repressão à imigração no estado. Sem a aprovação do pacote de financiamento pelo Senado, até sexta-feira, o governo federal entrará em uma paralisação parcial no fim de semana.
Esta semana, os participantes do mercado estão aguardando os relatórios de lucros dos grandes nomes da tecnologia, a decisão da Reserva Federal sobre taxas de juro e uma série de dados económicos dos EUA.
No pregão de sexta-feira, as principais médias das ações de Wall Street fecharam mistas. A maioria das ações dos membros dos Sete Magníficos subiram, com a Microsoft (MSFT) subindo mais de 3% e a Amazon.com (AMZN) subindo mais de 2%+. Além disso, as ações da mineração de ouro avançaram depois que os preços do ouro atingiram níveis recordes, com a Newmont Mining (NEM) e a Freeport-McMoran (FCX) subindo mais de 2%. Além disso, a Fortinet (FTNT) saltou mais de + 5% e foi o maior ganhador percentual no Nasdaq 100 depois que TD Cowen atualizou a ação para Buy from Hold com um preço-alvo de US$ 100. No lado pessimista, a Intel (INTC) despencou mais de -17% e foi a maior perdedora percentual no S&P 500 e no Nasdaq 100, depois que a fabricante de chips divulgou uma previsão decepcionante para o primeiro trimestre.
“As ações estão subindo. Os retardatários estão se recuperando e os vencedores estão retribuindo pouco”, disse Louis Navellier, da Navellier & Associates.
Dados económicos divulgados na sexta-feira mostraram que o índice de sentimento do consumidor da Universidade de Michigan nos EUA em Janeiro foi revisto em alta para um máximo de 5 meses de 56,4, mais forte do que as expectativas para um nível inalterado de 54,0. Além disso, o índice PMI industrial do S&P Global dos EUA subiu para 51,9 em Janeiro, em linha com as expectativas. Ao mesmo tempo, o índice S&P Global Services dos EUA atingiu 52,5, inalterado em comparação com o mês anterior e inferior às expectativas de 52,9.
A temporada de lucros corporativos do quarto trimestre está em pleno andamento, e os investidores aguardam novos relatórios de grandes empresas esta semana, incluindo Microsoft (MSFT), Meta Platforms (META), Tesla (TSLA), Apple (AAPL), Lam Research (LRCX), Texas Instruments (TXN), KLA Corp. Verizon (VZ), Caterpillar (CAT), Exxon Mobil (XOM), Chevron (CVX) e American Express (AXP). De acordo com a Bloomberg Intelligence, as empresas do S&P 500 deverão registar um aumento médio de +8,4% nos lucros trimestrais no quarto trimestre em comparação com o ano anterior.
Os participantes do mercado também ficarão atentos à decisão do Fed sobre a taxa de juros e à conferência de imprensa do presidente Jerome Powell após a reunião de política. Espera-se que o banco central mantenha a taxa de fundos do Fed inalterada na faixa de 3,50% a 3,75%, após três reduções consecutivas no final de 2025. O foco estará no número de votos dissidentes do Fed e nos comentários que os acompanham, à medida que os investidores avaliam o momento e o ritmo da probabilidade de novos cortes nas taxas. Powell pode sinalizar que a política está bem posicionada por enquanto. Os futuros de taxas de juro dos EUA estão agora a apostar plenamente num corte de 25 pontos base nas taxas de juro em Julho, com uma probabilidade significativa de outro corte até ao final do ano.
Além disso, os observadores do mercado irão monitorizar um novo conjunto de dados económicos dos EUA. O atraso no relatório de inflação no atacado de dezembro será o principal destaque desta semana. Outros lançamentos notáveis incluem o Índice de Confiança do Consumidor do Conference Board, o S&P/CS HPI Composite – 20 nsa, o índice industrial do Fed de Richmond, pedidos iniciais de seguro-desemprego, produtividade não-agrícola, custos unitários de trabalho, balanço patrimonial comercial, pedidos de fábrica, estoque de atacado de Chicago e Chicago.
O período de bloqueio do Fed termina na sexta-feira, quando os responsáveis do Fed, Bowman e Moslem, deverão discursar.
Hoje, os investidores se concentrarão nos dados de pedidos de bens duráveis dos EUA e nos principais dados de pedidos de bens duráveis, previstos para serem divulgados em algumas horas. Os economistas esperam que as encomendas de bens duráveis em novembro subam +3,1% m/m e as principais encomendas de bens duráveis aumentem +0,3% m/m, em comparação com os números anteriores de -2,2% m/m e +0,2% m/m, respectivamente.
No mercado obrigacionista, a rentabilidade da nota do Tesouro dos EUA a 10 anos situa-se em 4,205%, uma descida de -0,83%.
O índice Euro Stoxx 50 caiu -0,19% esta manhã, iniciando uma semana movimentada de forma silenciosa. As ações de viagens e segurança tiveram desempenho inferior na segunda-feira. Ao mesmo tempo, as ações do sector mineiro e bancário subiram. Uma pesquisa publicada na segunda-feira mostrou que o moral empresarial alemão permaneceu inalterado em relação ao mês anterior, em janeiro, e o sentimento não conseguiu ganhar força, apesar dos estímulos governamentais. Além dos grandes ganhos tecnológicos nos EUA e da decisão política da Fed, os investidores irão monitorizar uma série de dados económicos regionais esta semana, com especial enfoque no PIB preliminar do quarto trimestre da zona euro e nas medidas preliminares de inflação de Janeiro da Espanha e da Alemanha. Além disso, vários funcionários do Banco Central Europeu deverão falar esta semana. Além disso, o Riksbank da Suécia anunciará a sua decisão de política monetária esta semana, prevendo-se que o banco central mantenha a sua taxa de juro inalterada em 1,75%. Nas notícias corporativas, a Danone (BN.FP) caiu mais de 4% depois que o grupo de alimentos disse que iria recolher lotes de fórmulas infantis fabricadas na Irlanda e enviadas para vários países da UE e para a Grã-Bretanha.
O Índice Ifo de Clima Empresarial da Alemanha foi divulgado hoje.
O índice de clima de negócios Ifo de janeiro da Alemanha ficou em 87,6, mais fraco do que as expectativas de 88,3.
Os mercados de ações asiáticos estavam hoje no vermelho. O Shanghai Composite da China (SHCOMP) fechou em queda de -0,09%, e o Nikkei 225 (NIK) do Japão fechou em queda de -1,79%.
O índice chinês Shanghai Composite fechou hoje ligeiramente em baixa. As ações de semicondutores estavam entre as que mais perderam na segunda-feira. Analistas da AVIC Securities disseram esperar que a IA e a tecnologia continuem a ser o tema dominante do crescimento em 2026, mas alertaram que o aumento dos gastos de capital poderia pesar nos fluxos de caixa e que as avaliações poderiam aproximar-se do território da bolha. Limitando as perdas, os metais não ferrosos e as ações financeiras subiram. Entretanto, um cabaz de fundos negociados em bolsa detidos pela selecção nacional da China registou saídas substanciais na semana passada, enviando o sinal mais claro até agora de que Pequim está activamente a travar a recuperação. A Bloomberg Intelligence estimou que o fundo soberano Central Huijin Investment vendeu US$ 67,5 bilhões em 14 ETFs em seis sessões até quinta-feira passada. As saídas de ETF aumentaram em paralelo com as medidas tomadas pelos reguladores para restringir as regras de financiamento de margens, reflectindo a preocupação com os lucros acentuados em sectores como os foguetes e as aplicações de inteligência artificial, onde a rentabilidade permanece incerta. O órgão de fiscalização da China também multou um único investidor em quase 1 bilhão de yuans (US$ 143,77 milhões) na sexta-feira por manipulação de ações, enquanto as bolsas de valores de Xangai e Shenzhen reprimiram este mês centenas de práticas comerciais incomuns. Nas notícias corporativas, a Modern Dental disparou mais de 16% em Hong Kong depois que um documento regulatório mostrou que a gestora de ativos Hillhouse Investment havia adquirido uma participação na empresa. Os investidores estão a aguardar os dados do lucro industrial da China para Dezembro, com divulgação prevista para terça-feira, que poderão fornecer novas evidências da crescente pressão sobre os fabricantes. O foco dos investidores esta semana também está nos dados do PMI da China para janeiro.
O Nikkei 225 do Japão fechou em baixa hoje, com as ações sendo pressionadas por um iene mais forte. As ações de exportadores, como montadoras e fabricantes de eletrônicos, lideraram as quedas na segunda-feira. Um iene mais forte reduz o valor do rendimento estrangeiro para muitos exportadores de peso do Japão. O iene recuperou dos seus mínimos recentes na sexta-feira, depois do Wall Street Journal ter informado que o Banco da Reserva Federal de Nova Iorque, agindo sob a direcção do Departamento do Tesouro, contactou potenciais contrapartes comerciais para as chamadas verificações das taxas de juro. As verificações de taxas são pedidos de informações sobre preços e podem preceder a intervenção direta nos mercados cambiais. A medida alimentou especulações de que os EUA poderiam ajudar o Japão a intervir no mercado cambial para apoiar ambos. A moeda japonesa ampliou os seus ganhos na segunda-feira, após um aviso do primeiro-ministro Sana Takaichi. “Não cabe a mim, como primeiro-ministro, abordar questões que devem ser determinadas pelo mercado, mas tomaremos todas as medidas necessárias para lidar com movimentos altamente especulativos e incomuns”, disse Takaichi no domingo. Autoridades japonesas disseram na segunda-feira que estavam em estreita coordenação com seus homólogos em Washington na questão cambial. Enquanto isso, o rendimento dos títulos do governo japonês de 10 anos caiu na segunda-feira, com o fortalecimento do iene aliviando as preocupações sobre os custos de importação e moderando as expectativas de um aumento das taxas no curto prazo por parte do Banco do Japão. Na frente económica, os dados do Gabinete divulgados na segunda-feira mostraram que os principais indicadores económicos do Japão para Novembro, que medem as perspectivas económicas para vários meses à frente com base em dados como ofertas de emprego e sentimento do consumidor, foram actualizados em baixa. A atenção dos investidores esta semana está voltada para uma série de dados do índice central, da produção industrial e do emprego do Japão. Além disso, o BOJ divulgará a ata da sua reunião de dezembro, quando elevou o índice de volatilidade Nikkei, que leva em consideração a volatilidade implícita das opções Nikkei 225, fechando com um aumento de +9,19% para o nível 34,57.
O principal índice japonês de novembro ficou em 109,9, mais fraco do que as expectativas de 110,5.
Remessas de ações pré-comercializadas nos EUA
As ações de chips caem nas negociações de pré-mercado. Advanced Micro Devices (AMD), Micron Technology (MU) e Intel (INTC) caíram mais de 1%.
A Revolution Medicines (RVMD) despencou mais de 19% nas negociações de pré-mercado depois que o Wall Street Journal informou que a Merck não estava mais em negociações para adquirir a empresa.
A USA Rare Earth (USAR) subiu mais de 36% nas negociações de pré-mercado depois que vários relatórios disseram que a administração Trump planeja investir US$ 1,6 bilhão na empresa e adquirir uma participação de 10%.
As ações de mineração de ouro subiram nas negociações de pré-mercado depois que os preços do ouro ultrapassaram US$ 5.000 a onça pela primeira vez, com Newmont Mining (NEM) e Freeport-McMoran (FCX) subindo mais de 4%+.
A Netflix (NFLX) subiu cerca de 1% nas negociações de pré-mercado depois que a Philip Securities atualizou as ações para acumular a partir da venda com um preço-alvo de US$ 100.
Você pode ver mais Líderes de ações pré-mercado aqui
Destaque dos ganhos de hoje nos EUA: segunda-feira – 26 de janeiro
Nucor (NUE), Brown&Brown (BRO), Steel Dynamics (STLD), WR Berkley (WRB), Graco (GGG), AGNC Invest (AGNC), Crane (CR), Alexandria RE (ARE), Sanmina (SANM), Western Alliance (WAL), WSFS (WSFS), Agilysys (AGYS), Bank of Hawaii (BOH), NFRBT Capital, Ban of Firstcorp (BOH), NFRBT (DX), Northwest Bancshares (NWBI), Triumph Bancorp (TFIN), Lakeland Financial (LKFN), Firstsun Capital Bancorp (FSUN), Hbt Fin (HBT), Five Star Bancorp (FSBC), South Plains Financial (SPFI), Home Bancorp (HBCP), Bank of Marin (BMRC), First Bank (FRBA), RBBSI Bancorp).
Na data da publicação, Oleksandr Filippenko não detinha (direta ou indiretamente) posições em nenhum dos valores mobiliários mencionados neste artigo. Todas as informações e dados neste artigo são apenas para fins informativos. Este artigo foi publicado originalmente em Barchart.com
