A média esconde enormes lacunas porque apenas uma minoria de 60 pessoas tem contas de corretagem tributáveis e muitos reformados têm participações muito abaixo do número principal.
Para pessoas na faixa dos 60 anos, as contas de aposentadoria normalmente detêm, em média, mais de US$ 300.000 em ações – mas o saldo médio está mais próximo de US$ 100.000.
As contas de corretagem tributáveis variam muito, mas os dados do setor mostram que os empregados quase reformados têm frequentemente saldos baixos a médios de seis dígitos.
À medida que a reforma se aproxima, muitas pessoas questionam-se se as suas carteiras de investimento proporcionarão o rendimento de que necessitam. Para a maioria dos americanos, a maior parte destes investimentos está em contas de reforma qualificadas, tais como planos 401(k) e IRAs. Na verdade, embora mais de 80% dos americanos na faixa dos 60 anos estejam investidos num plano de reforma, apenas cerca de 35% têm uma conta de corretagem.
Isso nos faz pensar: qual é a carteira média de ações para pessoas na faixa dos 60 anos?
Embora apenas uma minoria de americanos na faixa dos 60 anos detivesse contas de corretagem tributáveis, muitas vezes tinham saldos significativos fora dos seus 401(k)se IRAs. A Reserva Federal informa que, para famílias com idades compreendidas entre os 55 e os 64 anos, o saldo médio em ações detidas diretamente é de cerca de 30.000 dólares, e o saldo médio em fundos de investimento conjuntos mantidos fora das contas de reforma é de cerca de 300.000 dólares. Para idades entre 65 e 74 anos, essas medianas chegam a cerca de US$ 65.000 e US$ 250.000, respectivamente. Juntos, eles recomendam uma carteira tributável típica para investidores mais velhos que se enquadram na faixa dos seis dígitos.
Os dados da indústria contam uma história semelhante no extremo superior do espectro. No último Relatório de Indicadores de Contas de Corretagem Autodirigidas de Charles Schwab, as janelas de corretagem autodirigidas entre os planos de aposentadoria no local de trabalho tiveram uma média geral de US$ 362.000 no segundo trimestre de 2025.
Os Baby Boomers (com idades entre 61 e 79 anos em 2025) detêm os maiores saldos, com uma média de cerca de 599.000 dólares, enquanto os investidores da Geração X (cujos membros mais velhos começam a atingir os 60 anos este ano) têm uma média de cerca de 379.000 dólares. Estes números são direcionados para investidores mais engajados, mas oferecem uma referência realista de alto nível.
Você também pode ter uma ideia de sua posição observando o que é comum para contas de aposentadoria de contribuição definida, como planos 401 (k) e IRAs na Vanguard:
Saldo do plano de contribuição definida por faixa etária
55-64
US$ 271.320
US$ 95.642
65+
US$ 299.442
US$ 95.425
Observe que as médias são um pouco superiores às medianas (ou seja, o ponto médio de 50%). Isso ocorre porque um pequeno número de contas muito grandes empurrará a média para cima. Para a maioria dos americanos, a mediana é um bom número para usar.
O fiduciário também relata saldos médios de IRA, e não é incomum ter um 401 (k) do trabalho e contribuir separadamente para um IRA tradicional ou Roth. Os Baby Boomers terão uma média de US$ 257.000 em contas Fidelity em 2025.
Se a mediana for um terço desse valor, como para os saldos 401(k) relatados pela Vanguard, então podemos razoavelmente estimar que a poupança média para a aposentadoria para aqueles na faixa dos 60 anos é de cerca de US$ 500.000 a US$ 550.000, com uma média de cerca de US$ 180.000.
Os dados da Vanguard dizem-nos que 64% dos activos 401(k) detidos por americanos com idades entre os 55 e os 64 anos estão em acções, mas esse número cai para 50% para aqueles com 65 anos ou mais, o que não é surpreendente, dado que a tolerância ao risco diminui com a idade.
Se assumirmos que a carteira de reforma de uma pessoa típica de 60 e poucos anos é cerca de 60% em ações – o que é consistente com muitos fundos com datas previstas para esta faixa etária – isso implica um saldo médio de ações de cerca de 300.000 dólares e um saldo de ações de pouco mais de 100.000 dólares.
Um lembrete de que um 401(k) ou IRA foi concebido para poupanças de reforma a longo prazo, e a maioria das pessoas só pode aceder ao dinheiro décadas mais tarde porque os levantamentos são restritos e muitas vezes sujeitos a impostos ou multas. Uma conta de corretagem funciona de maneira muito diferente: é uma conta flexível e tributável que as pessoas usam para investimentos regulares, negociação de ações individuais ou fundos negociados em bolsa (ETFs) ou construção de um portfólio que possam acessar a qualquer momento. Em todas essas contas, você pode possuir ações, mesmo que indiretamente por meio de fundos mútuos ou ETFs.
Embora apenas um terço (36%) ou mais dos americanos na faixa dos 60 anos tenham uma conta de corretagem, menos (29%) afirmam possuir ações. Embora seja uma minoria quem investe em plano de aposentadoria, vale a pena investigar o valor dessas participações.
A Reserva Federal fornece valores médios, mas estes podem ser bastante enganadores, uma vez que existem algumas contas extraordinariamente grandes (a maior conta nos dados tem participações de mais de mil milhões de dólares). Mas se cortarmos os valores discrepantes entre 1% e 99% do intervalo, teremos uma imagem mais realista dos americanos na faixa dos 60 anos:
Preço médio das ações na conta da corretora: $ 5.400.000 (ajustado usando os números de inflação do Bureau of Labor Statistics dos EUA para 2025 a partir dos números de 2022 do Fed)
Preço médio das ações na conta da corretora: US$ 535.000
Benchmarks como a média e a mediana mencionados acima são úteis, mas não são testes de aprovação/reprovação. Para avaliar seu próprio portfólio, aqui estão algumas dicas úteis:
Dê uma olhada múltipla em suas economias:Os especialistas geralmente recomendam economizar oito vezes sua renda bruta anual aos 60 anos, aumentando para cerca de 10 vezes aos 67 anos (ajustado ou menos para seu estilo de vida e idade de aposentadoria).
Revise suas economias versus necessidades de renda. Uma orientação geral é visar cerca de 25 vezes os gastos anuais esperados com a reforma (uma taxa de retirada de 4%), embora alguns especialistas revisem esta recomendação para cima.
Veja se sua taxa de contribuição é suficiente: Os especialistas recomendam reservar de 15% a 20% de sua renda, incluindo uma contrapartida de seu empregador.
Verifique sua alocação de estoque: Manter ações de 50% a 60% no início dos 60 anos (e diminuir gradualmente até os 70) geralmente se alinha com o conselho padrão, mas o número “certo” depende de sua tolerância ao risco, saúde e outros rendimentos.
Considere todos os seus ativos: Inclua IRAs, antigos 401(k)s, pensões, corretagem e contas bancárias, estimativas da Previdência Social, saldos de HSA e home equity – não apenas o plano do seu empregador.
